Худшее что может случиться при покупке акций это потеря 100% инвестированных в них средств. С другой стороны, при благоприятном исходе есть все шансы на то, что купленные вами акции вырастут в цене. Причем этот рост не будет ограничен теми же 100%, цена акций может вырасти и в три, и в десять, и в большее количество раз. Как видите математическое ожидание прибыли здесь целиком и полностью на стороне инвестора.
Другими словами рискуем сотней (тысячей, миллионом…), а в случае успеха получаем в несколько раз больше. Заманчиво, не правда ли? Причем это возможно не только в рамках теории, но и вполне реализуемо на практике. Правда покупать для этого нужно акции относительно молодых, малоизвестных компаний у которых впереди есть большой задел для роста.
Ниже я как раз хочу рассказать вам о двух таких акциях.
1. Global-E Online
Global-E Online (NASDAQ:GLBE) может быть незнакомым названием для многих инвесторов, но эта компания работающая в сфере электронной коммерции предоставляет своим клиентам довольно важные и весьма востребованные услуги. В частности, Global-E упрощает и ускоряет трансграничные (международные) продажи, помогая клиентам развивать свой бизнес на международных рынках.
Для этого Global-E интегрируется с цифровыми витринами магазинов, локализуя язык, валюту и варианты доставки в зависимости от рынка. Программное обеспечение компании уже поддерживает интеграцию с наиболее популярными платформами цифровых платежей и коммерции, включая PayPal, Salesforce’s Commerce Cloud и Adobe Magento. А недавно компания заключила эксклюзивное партнерство с Shopify, самым популярным поставщиком программного обеспечения для электронной коммерции в США.
Но локализация веб-контента — это только половина дела. Global-E также помогает продавцам ориентироваться в сложностях регулирования (налоги, импортные пошлины и т.п.), связанных с международными продажами, и обеспечивает послепродажную поддержку клиентов и управление возвратами. Короче говоря, Global-E — это комплексное решение для международной торговли.
Оптимизируя веб-контент для международных покупателей, Global-E повышает коэффициент конверсии для продавцов, часто превышающий 60%. И это ценностное предложение в немалой степени способствовало быстрому росту компании. За последние 12 месяцев Global-E осуществила 6 миллионов транзакций на общую сумму 1,1 миллиарда долларов общего объема оборота товаров (gross merchandise value — GMV), что привело к значительному росту выручки.
| Показатель | 2 Квартал 2020 | 2 квартал 2021 | Рост |
| Доход, млн$ | 90,1 | 190,3 | 111% |
С 2018 года валовое удержание (gross retention) Global-E выше 98%, это означает, что менее 2% клиентов отказываются от обслуживания. Компания также поддерживает уровень чистого удержания (net retention) выше 140%, это означает, что средний клиент ежегодно тратит на 40% больше. Оба этих показателя свидетельствуют о ценности, которую Global-E создает для своих клиентов.
По оценкам агентства Forrester Research к 2023 году мировой рынок электронной коммерции достигнет 736 миллиардов долларов. Это более чем в 600 раз больше, чем GMV Global-E за последние 12 месяцев. Вот почему акции этой компании имеют просто-таки огромный потенциал роста.
2. Upstart
Upstart (NASDAQ:UPST) — финтех-компания, цель которой — улучшить доступ к доступному финансированию. Традиционно банки полагались на кредитные рейтинги, чтобы определить, кто имеет право на получение ссуды и по какой процентной ставке эту ссуду выдавать. Но идея о том, что трехзначное число, рассчитанное с использованием всего от 12 до 20 переменных, может служить надежной оценкой риска, является, мягко говоря, устаревшей.
Подумайте сами: было бы вам комфортно одалживать деньги совершенно незнакомому вам человеку, если для принятия этого решения бы вы могли задать ему только 20 вопросов?
Upstart применяет новый подход к потребительскому кредитованию. Платформа компании опирается на искусственный интеллект (ИИ) и анализирует не 20, а более 1600 переменных в отношении каждого конкретного заявителя. Затем эта информация сопоставляется с 10,5 миллионами случаев погашения кредита (эта цифра по понятным причинам продолжает расти) и выносится окончательное решение. Каждый раз, когда заемщик делает или пропускает платеж, модели искусственного интеллекта Upstart становятся немного умнее.
Почему это имеет значение? Платформа Upstart на базе ИИ позволяет банкам снизить уровень убытков почти на 75%, сохраняя при этом количество одобренных кредитов неизменным. Кроме этого банки смогут дать одобрение большему числу заемщиков (по более низким процентным ставкам), сохраняя при этом неизменный уровень убытков.
По мере того, как все больше банков используют Upstart для выдачи кредитов, компания собирает все больше данных, улучшая свои модели искусственного интеллекта для прогнозирования рисков. А это означает более низкий уровень потерь (или более высокий уровень одобрения) для всех банковских партнеров Upstart. Это ценностное предложение способствовало значительному росту компании за последние два с половиной года.
| Показатель | 2018 | 2 квартал 2021 | CAGR |
| Доход, млн$ | 99,3 | 452,2 | 83% |
| Свободный денежный поток, млн$ | 49,3 | 215,0 | 80% |
По состоянию на 31 декабря 2020 года было всего 12 банков, использующих для выдачи кредитов платформу Upstart. Однако генеральный директор компании Дэвид Жируар (David Girouard) считает, что через пару лет эта цифра будет исчисляться сотнями. И, учитывая мощные технологии компании, я склонен с ним согласиться.
В настоящее время Upstart обеспечивает выдачу потребительских и автокредитов, общая сумма которых составляет более 700 миллиардов долларов в год. Но компания планирует выйти и на другие рынки, такие как: кредитные карты, ипотечные кредиты и др. При этом она планирует охватить более широкую отрасль кредитования на сумму 4,2 триллиона долларов. Учитывая масштаб амбиций компании и ее конкурентное преимущество в плане использования ИИ, я думаю, что акции Upstart имеют значительный потенциал для дальнейшего многократного роста.
В статье использованы материалы ресурса The Motley Fool